NAV (નેટ એસેટ વેલ્યુ)
તરીકે પણ ઓળખાય છે: Net Asset Value, fund NAV, unit price
NAV એ મ્યુચ્યુઅલ ફંડની પ્રતિ-યુનિટ કિંમત છે, જે ફંડની કુલ સંપત્તિમાંથી જવાબદારીઓ બાદ કરીને, કુલ યુનિટથી ભાગીને ગણાય છે.
ફંડની NAV દર કામકાજના દિવસે બજાર બંધ થયા પછી એક વાર પ્રકાશિત થાય છે. તે યોજના પાસે રહેલી દરેક વસ્તુના બંધ મૂલ્યને, તેમાંથી ખર્ચ અને જવાબદારીઓ બાદ કરીને, બધા બાકી યુનિટમાં વહેંચીને દર્શાવે છે. તમે રોકાણ કરો ત્યારે તમારા પૈસા તે દિવસની લાગુ NAV પર યુનિટ ખરીદે છે; તમારી માલિકીના યુનિટ હોય છે, રૂપિયાની રકમ નહીં.
ઓછી NAV એટલે ફંડ સસ્તું અને ઊંચી NAV એટલે મોંઘું એ સામાન્ય ગેરસમજ છે. બંનેમાંથી કશું સાચું નથી. ₹10 ની NAV અને ₹500 ની NAV ફક્ત એટલું દર્શાવે છે કે ફંડ કેટલા સમયથી ચાલે છે અને કેટલું વધ્યું છે. બંનેમાંથી કોઈમાં ₹10,000 રોકતાં તમે એ જ અંતર્ગત સમૂહના ₹10,000 ખરીદો છો — ફક્ત યુનિટની સંખ્યા અલગ હોય છે.
મહત્ત્વનું છે સમય સાથે NAV માં ટકાવારીનો ફેરફાર, જે ફંડનું વળતર છે. બે અલગ યોજનાઓની NAV સરખાવવાથી કશું ઉપયોગી જાણવા મળતું નથી; તેમનાં વળતર, એક્સપેન્સ રેશિયો અને જોખમ પ્રોફાઇલ સરખાવવાથી મળે છે.
સમયના નિયમો લાગુ પડે છે. અરજી અને પૈસા ક્યારે મળ્યા તેના આધારે ખરીદી ચોક્કસ દિવસની NAV પર પ્રક્રિયા થાય છે, અને તેના માટે નિયમનકારી કટ-ઓફ સમય નક્કી છે. મોટાભાગના SIP રોકાણકારો માટે આ ટેકનિકલ વિગત છે, પણ મોટી એકસાથે રકમ માટે મહત્ત્વની બની શકે.