NAV (নেট অ্যাসেট ভ্যালু)
এছাড়াও পরিচিত: Net Asset Value, fund NAV, unit price
NAV হলো মিউচুয়াল ফান্ডের প্রতি-ইউনিট দাম, ফান্ডের মোট সম্পদমূল্য থেকে দায় বাদ দিয়ে, মোট ইউনিট দিয়ে ভাগ করে হিসাব করা হয়।
ফান্ডের NAV প্রতিটি কর্মদিবসে বাজার বন্ধ হওয়ার পর একবার প্রকাশিত হয়। এটি স্কিমের কাছে থাকা সবকিছুর সমাপনী মূল্য, তা থেকে খরচ ও দায় বাদ দিয়ে, সব বকেয়া ইউনিটে ভাগ করে দেখায়। আপনি বিনিয়োগ করলে আপনার টাকা সেদিনের প্রযোজ্য NAV-তে ইউনিট কেনে; আপনার মালিকানা ইউনিটে, টাকার অঙ্কে নয়।
কম NAV মানে ফান্ড সস্তা আর বেশি NAV মানে দামি — এটি সাধারণ ভুল ধারণা। দুটোর কোনোটিই ঠিক নয়। ₹10 NAV আর ₹500 NAV শুধু দেখায় ফান্ড কতদিন চলছে আর কতটা বেড়েছে। যেকোনোটিতে ₹10,000 বিনিয়োগ করলে আপনি একই অন্তর্নিহিত সংগ্রহের ₹10,000 কেনেন — শুধু ইউনিটের সংখ্যা আলাদা।
গুরুত্বপূর্ণ হলো সময়ের সঙ্গে NAV-তে শতাংশ পরিবর্তন, যা ফান্ডের রিটার্ন। দুটি আলাদা স্কিমের NAV তুলনা করে কাজের কিছুই জানা যায় না; তাদের রিটার্ন, এক্সপেন্স রেশিও ও ঝুঁকির ধরন তুলনা করলে যায়।
সময়ের নিয়ম প্রযোজ্য। আবেদন ও টাকা কখন পাওয়া গেল তার উপর ভিত্তি করে কেনা একটি নির্দিষ্ট দিনের NAV-তে প্রক্রিয়া হয়, এর জন্য নিয়ন্ত্রক কাট-অফ সময় আছে। বেশিরভাগ SIP বিনিয়োগকারীর জন্য এটি কারিগরি বিবরণ, তবে বড় এককালীন অঙ্কের জন্য গুরুত্বপূর্ণ হতে পারে।